你的位置:心得股票学习网 > 股票入门基础知识 > 理财:金融资产如何配置实现增值

理财:金融资产如何配置实现增值

金融资产如何投资才能增值呢?那怕你再厌倦风险,也不能选择存款,众所周知存款利率跑不赢通货膨胀,存钱只会让钱不断的贬值。

在房价存在高泡沫时代,在房住不炒政策下,如果你投资的房产不在一二线城市,长期看最多只能保值,升值潜力非常有限,一二线城市房产由于人口不断流入,房价未来保值增值应该没有问题。

投资资本市场需要弄懂几个概念,如通货膨胀、合理年回报率、复利增长等等。先说通货膨胀,可以理解是钱贬值速度,过去十年通货膨胀率约3.5%。

其次,什么是合理年回报率,各种投资不一样,如银行定期存款1-5年利率1.8-2.5%,沪深300指数年回报率(复利)约8-13%,巴菲特45年投资年回报率约20.5%,过去十年房价上涨年回报率,上海约12%,北京约18%。综合上面数据看,高于通货膨胀低于房价上涨的年化收益率投资可以称为合理收益率,也就是年化收益率3.5-12%。

第三,复利增长指利润再投资,持有时间越长复利越多,是投资最主要核心的内容。举例子,按年回报率20.5%计算,在45年前拿一万元投资巴菲特现在是4400万元。但如果只投资23年取回则只有72万元,时间减少一半,利润却减少98%。上面数据说明二点,年化收益率20%已经非常牛逼,复利收益率的关键因素是时间长短。

除了买房子什么投资可以实现复利增长?有数据表明,美股几十年数据看,长期年化回报率大于10%有消费、医药、科技等行业及大盘指数。A股十多年数据也证明上述数据成立,消费、医药年化收益率都大于10%,代表指数不是存在失真问题的上证指数、深证成指、创业板指数(失真原因是中国特有的新股发行制度造成,没有办法展开说),而是中国优质企业组成的沪深300指数。

根据上述分析,结合我十多年投资经验,合理配置行业基金、私募基金、股票实现年化10%以上是可行的。我说一下自己投资组合供大家参考。

1、私募基金仓位60%,选择3-5个优秀基金经理配置。从2010年开始投资私募,年化收益率在20%以上。具体参见我以前的文章《我的十年投资私募基金之路 》

2、公募基金配置仓位30%,配置公募主要在消费、科技行业。一是公募基金比私募少20%提成费用,个人认为,由于消费行业品牌优势的特征,公募基金基金经理投资水平不输私募基金经理。二是公募基金在科技行业投研团队方面有优势,而科技类基金成绩好坏取决于投研水平。按我配置这类基金,近三年年化收益率约15-30%。(以前我只持有私募基金或股票,近三年才配置公募基金,收益率波动大是因为科技股近期回撤大)。

3、股票配置仓位10-20%(中途有资金加入,盈利变化,比例会有变动),由于我个人参与PE投资原因,对部分公司特别熟悉,出于流动性需求的考虑,也配置部分特别看好的公司,都是好行业中成长性较好的公司,买入这类公司股权当长期投资。如持有PE投资过的安图生物,特别看好的芯片国产替代的兆易创新、北方华创,新能源车宁德时代等等。从2017年开始陆续配置的,目前账户资金翻2倍多,还准备继续持有3-5年。

股票配置可以借鉴这思路,选择自己熟悉的公司配置少量仓位,一是可以比较自己的投资水平与基金经理的差别,二是有资金周转需要可以立刻卖出,三是盈亏都不影响大局。

说几条自己投资的感悟:

1、股市规律是一赚二平七亏。我更相信专业人士比我水平高,所以选择大部分资金让基金经理打理。

2、大河无水小河干,行业不行公司也不会好。有的周期性行业,行业景气时间,股价上天,行业转冷,股价贴地。所以,长期投资一定要选择非周期性可以长期增长的行业,如消费、医药、科技等行业,这是保证复利的前提条件。

3、不要想赚波动的钱,高抛低吸那是高手加运气才有可能,普通人就不要想。长期投资中途某些年份亏损是必然的,但不会影响平均回报率。就如指数经常波动下跌2-30%,但长期看指数却是越来越高。

4、投资一定是三年以上不用的钱,以免浮亏时候,需要用钱就变成事实亏损。

5、投资要有追求合理回报的平常心,长期投资,让复利公式发挥最大作用。不要去想一年翻一倍或几倍的基金。盈亏同源,这类基金也可能让投资者损失惨重。

6、如果不想承受波动,投资债券基金也可以跑赢通货膨胀,本金一般不会受损失

转载请注明:心得股票学习网 » 理财:金融资产如何配置实现增值

发表评论

电子邮件地址不会被公开。 必填项已用*标注

心得股票网 近期文章

心得股票网 随机推荐

股票入门基础知识 热门标签